Lexique
Autorité des Marchés Financiers (AMF) : l’Autorité des Marchés Financiers est une autorité publique indépendante. Elle veille à la protection de l’épargne, à l’information des investisseurs et au bon fonctionnement des marchés (www.amf-france.org).
CAC40 : l’indice CAC 40 (Cotation Assistée en Continu) est l'indice de la Bourse de Paris calculé en continu à partir d'un échantillon de 40 sociétés cotées du compartiment A de l’Eurolist, sélectionnées pour leur représentativité, leur importance et choisies en fonction d'exigences multiples (capitalisation, liquidité et diversification sectorielle). Le poids de chaque valeur dans l'indice est pondéré par sa capitalisation flottante. Il est calculé dividendes non réinvestis.
Capitalisation boursière : la capitalisation boursière correspond à la valeur d'une société cotée à un moment donné. Elle est calculée en multipliant le nombre d'actions de la société par son cours de bourse à cet instant donné.
Code ISIN (International Securities Identification Number) : ce code délivré par Euroclear permet l’identification de certains instruments financiers et notamment des FCP. Ainsi le code ISIN de FOX France est : FR0010342055 et celui de FOX Sélection FR0010361667.
Dépositaire : c'est le prestataire chargé de la conservation des titres et du contrôle de la régularité des décisions de gestion prises pour le compte de l'OPCVM ou dans le cadre du mandat.
Emetteur : un émetteur est une entreprise, une entité qui émet des valeurs mobilières.
Eurolist : Eurolist correspond au marché réglementé de la bourse de Paris. Il remplace le Premier Marché, le Second Marché et le Nouveau Marché. Les sociétés y sont classées par ordre alphabétique. Une lettre permet de définir leur tranche de capitalisation boursière. : A pour les sociétés dont la capitalisation est supérieure à 1 milliard d’euros, B pour les sociétés dont la capitalisation est comprise entre 1 milliard d’euros et 150 millions d’euros et C pour les sociétés dont la capitalisation est inférieure à 150 millions d’euros.
FCP (fonds commun de placement) : un FCP est un OPCVM. En droit français, un fonds commun de placement n’a pas la personnalité morale. C’est une copropriété de valeurs mobilières dont les parts sont émises et rachetées à la demande des porteurs. Chaque porteur dispose donc d’un droit de copropriété sur les actifs du FCP proportionnel au nombre de parts qu’il détient. Il convient cependant de préciser que les porteurs ne bénéficient pas des règles applicables à l’indivision prévue par le code civil.
Instrument financier : les instruments financiers comprennent :
• les actions et autres titres donnant ou pouvant donner accès au capital ou aux droits de vote (certificats d'investissement, bons de souscription d'actions, etc.) ;
• les titres de créances (obligations, OCEANE, etc.) ;
• les parts ou actions d'organismes d’OPCVM ;
• les instruments financiers à terme (contrats d'option d'achat ou de vente, contrats financiers à terme, contrats d'échange, etc.).
• les instruments financiers équivalents à ceux mentionnés ci-dessus émis sur le fondement des droits étrangers.
OPCVM (organisme de placement collectif en valeurs mobilières) : les OPCVM prennent soit la forme de SICAV, soit celle de FCP. Les porteurs souscrivent des parts (FCP) ou des actions (SICAV) qui ont eux-mêmes investis dans les titres de différents émetteurs conformément à leurs objectifs et caractéristiques tels que définis dans leur prospectus complet. Ils ont pour objet la gestion d'un portefeuille d'instruments financiers.
OPCVM coordonné : un OPCVM coordonné est un OPCVM créée dans un des pays de l'Union européenne et qui peut être librement commercialisé dans les autres Etats membres après obtention d'une autorisation de commercialisation.
PEA (Plan d'épargne en actions) : le PEA est un compte titres bénéficiant d’avantages fiscaux (notamment les plus-values et les revenus perçus sont nets d’impôt (hors contributions sociales) au-delà de la cinquième année). Seules les personnes physiques résidentes en France peuvent avoir un compte PEA. Les versements y sont effectués en numéraire dans la limite de 132.000 euros. Les sommes versées sont bloquées pendant une période de 8 ans à défaut les avantages fiscaux peuvent être perdus. Tous les titres ne sont pas éligibles au PEA, ne peuvent notamment être souscrits que des actions, certificats d’investissement, droits ou bons de souscription ou d’attribution, parts ou actions d’OPCVM investis dans les titres précédemment cités, les sociétés émettrices ayant leur siège social en France ou dans un état membre de la communauté européenne.
Portefeuille : un portefeuille est l’ensemble des titres détenus par une personne.
Prospectus : un prospectus est un document d'information remis aux investisseurs lors de la commercialisation d'un OPCVM. Il se décompose en trois parties :
o le prospectus simplifié comporte les éléments essentiels de l'OPCVM.
o la note détaillée qui comme son nom l’indique donne une information détaillée sur l’OPCVM.
o le règlement du FCP ou les statuts de la SICAV.
SICAV (société d’investissement à capital variable) : une SICAV est un OPCVM. Elle a la personnalité juridique. Les souscripteurs deviennent actionnaires et peuvent donc s'exprimer au sein des assemblées générales. Elle assure elle-même sa gestion ou la délègue à une société de gestion.
Société de gestion de portefeuille : la société de gestion de portefeuille est une entreprise d’investissement qui exerce à titre principal la gestion de portefeuille pour compte de tiers. Elle ne peut exercer son activité qu’après avoir été agréée par l’AMF et doit l’exercer conformément au programme d’activité soumis à l’AMF dans le cadre de l’agrément.
Valeur liquidative : la valeur liquidative est le prix d’une part pour un FCP ou d’une action pour une SICAV. Elle est calculée en divisant la valeur globale de l'actif net de l'OPCVM par le nombre de parts ou d'actions.
Valeur mobilière : les valeurs mobilières sont les titres émis par des personnes morales, publiques ou privées, transmissibles par inscription en compte ou tradition, qui confèrent des droits identiques par catégories et donnent accès, directement ou indirectement, à une quotité du capital de la personne morale émettrice ou à un droit de créance général sur son patrimoine. Sont également des valeurs mobilières, les parts de fonds communs de placement, de fonds de placement immobilier et de fonds communs de créance.